Lo que nadie entiende de las jubilaciones

La jubilación imaginaria
La jubilación, en el imaginario de la gente, es algo que siempre ha existido en todo el mundo, pero en términos históricos es bastante reciente, en Chile existe desde 1920 cuando Arturo Alessandri fue forzado por los militares de esa época a implementar las "leyes sociales", los abuelos o bisabuelos de muchos de nosotros vivieron en un mundo donde la jubilación no existía y así había sido a lo largo de toda la historia. Las jubilaciones se inventaron en 1889 durante la Alemania de Bismark, 31 años después se implementó el sistema en Chile y 46 años más tarde, en 1935, Franklin Delano Roosevelt lo implementaba en los Estados Unidos.

Casi nadie entiende como funciona la jubilación y -aunque tiene muchos recovecos técnicos al momento de calcular la pensión- hay errores e incomprensiones básicas entre las personas sobre este mecanismo, en que son obligados a ahorrar parte de su sueldo o a pagarlo como impuestos, de acuerdo a los diferentes sistemas que existen.

La jubilación no es una recompensa de nada
El primer mal entendido consiste en mucha gente que piensa en la jubilación como una recompensa, un premio, que recibe el asalariado después de haber trabajado durante varias décadas, no es raro escuchar "me he partido el lomo trabajando durante cuarenta años así es que me merezco una jubilación digna". Esa es una completa estupidez, el trabajador no recibe ninguna recompensa por haber trabajado porque para eso recibió su sueldo todos esos años y no "se merece" ni un centavo más que eso, además nadie se va a meter la mano al bolsillo para recompensarlo.

Las jubilaciones son pagadas por los propios jubilados, siempre
El segundo mal entendido es cuando la gente cree que existen países donde "el estado paga jubilaciones dignas". Eso no ocurre jamás porque los países donde no existen las AFP, las jubilaciones son financiadas por los descuentos por planilla que pagan los mismos trabajadores con sus propios impuestos. Estos descuentos son mucho mayores que el 10% que les sacan en Chile con AFP, en el sistema chileno antiguo por ejemplo, era el doble del actual 10% y solo algunos recibían jubilación mientras que otros se quedaban debajo de la mesa sin recibír ni un peso. Cualquier sistema de reparto sacará mucho más del 10% que se saca hoy el fondo para el sistema AFP

Ahora juntemos esas dos cosa y podremos sacar algunas conclusiones muy útiles, espero que -ojala- muchos tontos que le creen a los "No más AFP" logren entender esto, que es sencillo. La primera conclusión es que:

Los trabajadores en ningún sistema reciben más de lo que ahorraron más su rendimiento financiero, menos las comisiones
Por lo mismo es imposible que alguien tenga una  "jubilación digna" solo por haber trabajado, Los jubilados no pueden recibir ni un centavo más que lo que pusieron, porque nadie pone dinero real adicional. Un gobierno demagogo como Venezuela -por ejemplo- puede imprimir billetes para aumentar la cantidad nominal de dinero de las pensiones, pero el poder adquisitivo de esos cientos de miles de bolívares es con suerte un poco más de 10 dólares al mes.

En el mejor de los casos (el sistema AFP) un jubilado recibirá el total de lo que ahorró toda su vida, más las ganancias financieras, menos las comisiones por invertir ese dinero durante 40 o más años, si la AFP hizo inversiones exitosas tendrá más rentabilidad y viceversa, aunque muchos ni se preocupan de la rentabilidad.

Pero existe una situación especial en los sistemas de reparto, donde todo va a un fondo común y quien reparte es el estado, entonces un grupo pequeñísimo de los que tienen poder político reciben pensiones millonarias, mientras la gran mayoría recibe pensión de miseria o no recibe nada, porque el fondo común a repartir es cada vez menor, esto por razones demográficas y de corrupción como imaginarán, a los políticos y funcionarios no les cuesta nada afanarse la plata del fondo.

Las pensiones dignas, justas, etc. etc. son filosóficamente imposibles
Es bastante difícil calcular cuanto va a ser la pensión después de 40 años, pero se podría hacer una aproximación grosera del fondo que alguien tendrá al jubilarse multiplicando el 10% de los ingresos por 480 meses (suponiendo que no tiene lagunas) y a eso le agrega un 70% que es la rentabilidad histórica que han dado las AFP en 40 años. Por ejemplo:

Un ejemplo muy simplificado
Si supongo un ingreso constante de US$ 800, durante 40 años al jubilar habré aportado el 10% US$ 38.400, a eso le sumo un 70% la rentabilidad  que serían US$ 74.667. Entonces al jubilarme tengo  US$ 113.067. Esa es la plata que dispongo para tener una pensión por lo que me resta de vida.

Con ese fondo tengo básicamente dos opciones (daré las más simples). En la primera opción yo me arriesgo y decido retirar cada mes un monto fijo hasta que se me termine la plata, por ejemplo, digamos que yo quiero retirar los mismos US$ 600 mensuales, eso me alcanza para 15,7 años y de allí en adelante chao, se terminó la plata. Si sobrevivo 14 años más sería perfecto porque recibiría el mismo sueldo que cuando trabajaba sin mover un dedo y mis herederos recibirían el equivalente a 1,7 años de sueldo adicional ¿que mejor?.  Si sobrevivo 30 años más, me quedo sin pensión a partir del año 15,7, cooperé nomas.

En la segunda opción puedo contratar un seguro de renta vitalicia, que me garantiza que recibiré un monto fijo hasta que me muera. En ese caso la aseguradora toma el riesgo y calcula -según sus tasas de mortalidad- que voy a vivir hasta los 100 años, por lo tanto mi pensión mensual se repartira entre 35 años y me entregarán mensualmente US$ 86 más o menos. Si me muero antes de los 78 haré un pésimo negocio y gana la aseguradora porque se queda con todo el resto, pero si vivo hasta los 115 años la aseguradora se va a pérdida. Habrán notado que la aseguradora en este caso corre con gran ventaja, eso es porque todos los seguros funcionan como los casinos, el que toma un seguro siempre va contra la estadística: la seguridad debe pagarse. De otro modo las compañías de seguros no podrían existir.

Este ejemplo es solo para ilustrar y espero no haberme equivocado, pero tiene simplificaciones enormes. La situación en la vida real es más complicada porque en 40 años pueden pasar muchas cosas. Un pésimo gobierno, como fue el de Bachelet, golpea las pensiones futuras de manera brutal, porque con menos inversión hay menos trabajo y si yo paso un año cesante sin cotizar, el impacto en mi fondo final puede ser enorme, de hecho no es raro que mucha gente solo ahorre 20 de los 40 años de vida laboral, o menos. También las utilidades de las grandes empresas caen en un mal gobierno y como parte de los fondos están en empresas nacionales, la rentabilidad se puede ir a pique. Hay que sumar la posibilidad de una contracción económica mundial o también la peor pesadilla para los ahorrantes: una alta inflación. Mil cosas pueden pasar.

Nadie, ni la ONU, ni Mandrake el Mago ni el mismísimo ministro Arenas, de los brotes verdes, nos puede garantizar pensiones que mantengan un alto poder comprador, eso es completamente imposible. La única manera factible es tratar de no pasar un solo mes sin cotizar en los 40 años y agregar ahorro voluntario a la Cuenta 2 de AFP, mientras más, mejor. Anteayer conversaba con un amigo que durante toda su vida de trabajo suplementó su ahorro: cada bono, aumento de sueldo, etc. se iba derecho a la Cuenta 2. Hoy no recibe una fortuna, pero vive sin sobresaltos, tiene suficiente para viajar y darse unos pequeños gustos de vez en cuando. Es la única manera, no existe otra.

Conclusión
La jubilación nunca fue ni será una recompensa, no es otra cosa que un ahorro forzoso de parte de los salarios, que de una u otra manera se debería repartir convertido en una "pensión" cuando la persona se jubila. Siempre pagan los asalariados, cualquier otra cosa que ofrezcan los políticos, los sinverguenzas de "Felices y Forrados" o sus clones, o el par de boludos de "No más AFP" son burdos engaños. El estado jamás va a pagar buenas jubilaciones, mucho menos con plata de los ricos porque sin ricos no hay estado, no hay puestos de trabajo ni hay país. Si quieren hacerse ilusiones que un gobierno les va a solucionar el problema, sueñen nomas, pero después no anden llorando que "los engañaron".

Ah, y otro pequeño recordatorio, los asalariados no solo ahorran forzosamente para nuestra jubilación, sino que con los impuestos financian jubilaciones a los que nunca han ahorrado un centavo en su vida, como yo por ejemplo, espero no llegar a pedir una pensión solidaria, pero si lo hago se lo merecen, por haber votado por gobiernos de imbéciles durante décadas. De los cientos de miles de inmigrantes que estamos recibiendo tan generosamente, recordemos que muchos son analfabetos o ni siquiera hablan español, pasarán toda su vida haciendo trabajos miserables y cuando lleguen a viejos serán los primeros en la fila para una pensión asistencial. El efecto de esos cientos de miles de indigentes sobre la economía de cada asalariado no será neutro, en absoluto, acuérdense nomas de eso.